存款利率持續(xù)下行的背景下,，存款市場(chǎng)近期又傳來新動(dòng)態(tài),。民生銀行、招商銀行近日停售半年及以上期限大額存單產(chǎn)品,，多家中小銀行5月以來加入存款“降息”大軍,，手工補(bǔ)息、智能通知存款,、協(xié)定存款等高息攬儲(chǔ)工具紛紛叫?；蛳录堋?/p>

眾多銀行和研究機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì),，進(jìn)一步下調(diào)存款利率空間已打開,，未來調(diào)降存款利率或?qū)⒊蔀槌B(tài)，以壓降存款成本,、減緩銀行息差收窄壓力,。

1 中長期大額存單額度告急

“之前覺得存三五年時(shí)間太久了，現(xiàn)在后悔當(dāng)時(shí)沒多存點(diǎn),！”北京儲(chǔ)戶馮先生有些懊惱,，當(dāng)時(shí)對(duì)銀行推薦的大額存單產(chǎn)品“愛搭不理”，現(xiàn)在卻“高攀不起”：多家銀行不再發(fā)售長期限的大額存單,，哪怕找到了期限較短的在售產(chǎn)品也得“搶額度”,。

近期,，多家銀行加入了下架長期大額存單產(chǎn)品的隊(duì)列,。民生銀行App顯示，該行目前在售的大額存單僅有1個(gè)月及3個(gè)月期限,，利率均為1.7%,，暫無6個(gè)月及以上期限的大額存單產(chǎn)品,。“半年期及以上大額存單在5月7日就已經(jīng)賣完了,，現(xiàn)在已經(jīng)下架,，之后什么時(shí)候再上架目前還無法確認(rèn)?！泵裆y行某網(wǎng)點(diǎn)工作人員表示,。

這已經(jīng)不是今年第一家下架長期限大額存單的銀行，4月初,，以零售業(yè)務(wù)見長的招商銀行停售3年期,、5年期大額存單產(chǎn)品額度，一度引發(fā)市場(chǎng)高度關(guān)注,。該行工作人員表示并非停售,，只是長期限大額存單額度有限，后續(xù)會(huì)視整體資產(chǎn)負(fù)債情況確定未來產(chǎn)品發(fā)行計(jì)劃,，不過目前在售產(chǎn)品中3年期及以上大額存單一直缺席,。

記者查詢各家銀行App發(fā)現(xiàn)，目前各大銀行大額存單產(chǎn)品都比較緊俏,，長期限產(chǎn)品變得尤為稀缺,，其他期限產(chǎn)品面臨期限和額度難兩全的情況。以工商銀行為例,，該行100萬元起存的3年期大額存單仍然還有額度,，利率為2.35%，3年期,、2年期,、1年期起存的20萬元起存大額存單產(chǎn)品均顯示“售罄”。目前,，不少銀行大額存單利率已與定期存款產(chǎn)品相差無幾,。

2 “攬儲(chǔ)利器”加速退場(chǎng)

不只是大額存單“一單難求”，被稱為“攬儲(chǔ)利器”的通知存款,、協(xié)定存款等“類活期”存款也迎來調(diào)整,，主打“起點(diǎn)低、期限靈活,、收益高,、自動(dòng)滾存”的智能通知存款也一時(shí)難覓。

智能通知存款“下架潮”的隊(duì)伍迎來擴(kuò)容,。郵儲(chǔ)銀行于5月13日發(fā)布公告稱,，自5月15日起，存量可自動(dòng)轉(zhuǎn)存的個(gè)人通知存款（含夢(mèng)想加郵站）產(chǎn)品將不再自動(dòng)轉(zhuǎn)存,；5月10日,，交通銀行公告稱,，將于5月15日終止雙利存款（普通版/超享版）業(yè)務(wù)。

智能通知存款產(chǎn)品是一種介于活期和定期存款之間的存款,，是商業(yè)銀行為了攬儲(chǔ)而推出的高息存款產(chǎn)品,，具有自動(dòng)滾存的功能，可以靈活支取,。5月以來,，渤海銀行、廣發(fā)銀行以及大連農(nóng)商行等多家中小銀行發(fā)布公告稱,，將取消旗下通知存款產(chǎn)品的自動(dòng)轉(zhuǎn)存功能,，或直接下架智能通知存款產(chǎn)品。早在2023年5月,，包括國有大行,、股份行等在內(nèi)的多家銀行就已下架智能通知存款產(chǎn)品，或下調(diào)通知存款利率加點(diǎn)上限,。

昔日被稱為“攬儲(chǔ)利器”的高收益產(chǎn)品加速退場(chǎng),，傳遞出銀行對(duì)于長期限高成本存款的審慎態(tài)度。業(yè)內(nèi)人士普遍認(rèn)為,，銀行的舉措主要還是為了降低息差,，即壓降貸款利息收入與存款利息支出之間的利息差，通過減少長期債務(wù),、降低高息存款比例,，從而降低負(fù)債端成本，以緩解凈息差收窄壓力,。

光大銀行金融市場(chǎng)部宏觀研究員周茂華表示,，大額存單調(diào)整本質(zhì)上是銀行優(yōu)化負(fù)債結(jié)構(gòu)，穩(wěn)定負(fù)債成本與凈息差,；智能存款下架除了穩(wěn)定負(fù)債成本,，也有助于保持存款市場(chǎng)正常競(jìng)爭秩序，減少高吸攬儲(chǔ)影響等,。

3 新一輪存款利率下調(diào)即將到來

在2023年業(yè)績發(fā)布會(huì)上,，多家銀行管理層透露，將壓降高付息產(chǎn)品作為工作重點(diǎn)之一,。監(jiān)管層也對(duì)存款市場(chǎng)給予關(guān)注,，人民銀行5月10日發(fā)布的《2024年第一季度中國貨幣政策執(zhí)行報(bào)告》特別提到“落實(shí)存款利率市場(chǎng)化調(diào)整機(jī)制，防范高息攬儲(chǔ)行為,，維護(hù)市場(chǎng)競(jìng)爭秩序,，著力穩(wěn)定銀行負(fù)債成本”。人民銀行近期指導(dǎo)利率自律機(jī)制發(fā)布倡議,，明確要求銀行不得以任何形式向客戶承諾或支付突破存款利率授權(quán)上限的補(bǔ)息,。

新一輪存款利率調(diào)整的政策信號(hào)已經(jīng)釋放,，日前召開的中共中央政治局會(huì)議提出,，要靈活運(yùn)用利率和存款準(zhǔn)備金率等政策工具,，加大對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)支持力度，降低社會(huì)綜合融資成本,。

近期,，多家研究機(jī)構(gòu)均認(rèn)為存款利率還有繼續(xù)下調(diào)的空間。光大證券研究所表示,，監(jiān)管已經(jīng)通過禁止手工補(bǔ)息等方式規(guī)范高息攬儲(chǔ)的行為,，對(duì)不規(guī)范行為“打補(bǔ)丁”，進(jìn)一步調(diào)降存款利率的空間打開,；中國銀河證券宏觀經(jīng)濟(jì)研究官方微信公眾號(hào)發(fā)文稱,，存款利率可能在二季度再次下調(diào)，銀行資金成本的下降為降息打開空間,。

安永大中華區(qū)金融服務(wù)首席合伙人忻怡表示,，中國大部分銀行的營收主要來源就是凈息差，利息的凈收入基本超過70%,。她建議銀行有必要進(jìn)一步加強(qiáng)存款成本的管控,，拓展收入來源，提高非息收入占比,。

面對(duì)存款利率下行的大趨勢(shì),，投資者應(yīng)如何應(yīng)對(duì)？多家銀行理財(cái)經(jīng)理提到,，投資者可主動(dòng)調(diào)整投資心態(tài),，通過財(cái)富多元配置實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)與收益的均衡。

據(jù)《北京日?qǐng)?bào)》客戶端

責(zé)任編輯：王旭偉